Ibicaré foi criado em 30 de março de 1962 e instalada em 1° de maio do mesmo ano. Sendo que, se considera a data de instalação, 1° de maio, a criação efetiva da municipalidade, e data em que se comemora o aniversário.

Ibicaré é fruto do desmembramento de terras dos municípios de Joaçaba, Herval D’Oeste e Tangará.

Os primeiros habitantes do Município foram indígenas das tribos Guarani, Kaigang, Xojleng e Tupi. Depois houve também a presença de caboclos.

O primeiro nome dado ao Município, em 1922, foi Barra do São Bento, e, somente em 1943, passou a se denominar Ibicaré.

O nome Ibicaré significa, em tupi-guarani, “chão torto”, “curva de terra”, “vale acentuado” ou “morro”.  

De 1926 a 1930, chagaram os primeiros imigrantes de famílias alemães e italianos, com destaque também para a presença de imigrantes provindos do litoral de Santa Catarina, mais precisamente das cidades de Biguacu, Antônio Carlos e Tijucas, instalando-se na comunidade de Triângulo.

Os colonizadores chegaram através da estrada de ferro São Paulo-Rio Grande. O transporte da época era por meio de trem, carroça, cavalo e bote.

O transporte coletivo surgiu no ano de 1936, vindo de Papuan com destino à Joaçaba. Em 1953 Ibicaré perdeu terras quando foi criado o município de Herval D’Oeste.

Em 29 de abril de 1963 Ibicaré perdeu o distrito de Papuam, que foi elevado à categoria de município denominando-se Treze Tílias.

O primeiro prefeito nomeado de Ibicaré, foi Ângelo Merlo. Já o primeiro Prefeito eleito, em 15 de novembro de 1962, foi Antônio Lôndero da Silva. O atual Prefeito é Gianfranco Volpato.

A data era comemorada inicialmente no dia 01 de maio, a qual foi alterada através de decreto em 19 de dezembro de 2017, o qual especifica os Feriados Municipais.